Jangan biarkan inflasi mengambil kekayaan anda: pelajari aset mana yang dapat melindungi anda

Sebilangan besar daripada kita pernah mendengar mengenai inflasi. Ini nombor yang muncul dalam berita setiap bulan atau lebih. Kami telah mendengar bahawa inflasi dalam ekonomi sedikit seperti garam dalam makanan kita: terlalu banyak yang buruk bagi kita, tetapi anda juga boleh mempunyai terlalu sedikit.

Tetapi bagaimana ia mempengaruhi pelaburan kita? Jelas jika inflasi dapat mempengaruhi ekonomi, ia akan mempengaruhi bagaimana prestasi pelaburan anda - seperti angin topan atau krisis minyak.

Tetapi inflasi juga boleh menjejaskan pelaburan anda secara langsung. Dan ini boleh merugikan beberapa jenis pelaburan daripada yang lain.

Artikel ini akan menerangkan bagaimana inflasi boleh mempengaruhi pelaburan anda dan apa, jika ada, yang boleh anda lakukan mengenainya.

Phillipe Put (melalui Flickr)

Bagaimana Inflasi Mempengaruhi Aset Pelaburan

Inflasi bermaksud bahawa seiring berjalannya waktu, wang bernilai lebih rendah. Kami mengatakan bahawa nilainya telah menurun "secara nyata" kerana jumlah wang yang sama akan membeli barang yang kurang nyata. Sudah tentu harga barang berbeza berubah dengan cara yang berbeza dari masa ke masa. Sebagai contoh, telefon pintar mungkin lebih murah tetapi harga ikan salmon meningkat dua kali ganda.

Sebilangan besar masa ketika kita berbicara tentang inflasi, kita akan bermaksud inflasi di seluruh ekonomi. Di kebanyakan negara, statistik inflasi dihasilkan setiap bulan untuk mengukur inflasi dalam ekonomi tersebut.

Namun, ingatlah bahawa kita masing-masing mempunyai "kadar inflasi peribadi", yang merupakan kenaikan kos barang yang sebenarnya kita beli. Ini mungkin sedikit berbeza dengan kadar inflasi untuk ekonomi secara keseluruhan.

Oleh itu, walaupun aset anda dilindungi daripada inflasi dalam ekonomi umum, ia tidak menjamin bahawa ia akan melindungi terhadap kadar inflasi peribadi anda. Tapi jangan risau. Walaupun tidak ada cara yang dapat Anda lindungi secara wajar terhadap kadar inflasi peribadi anda, kami dapat melindungi dari "kadar narasi", setidaknya sampai batas tertentu.

Aset pelaburan akhirnya akan dibayar tunai pada masa akan datang. Sekarang jika wang itu bernilai lebih rendah daripada yang anda jangkakan dalam "keadaan sebenar", iaitu setelah inflasi meningkat, maka anda tidak akan mendapat pulangan sebenar yang anda tawar. Tidak ada gunanya mempunyai lebih banyak nota di dompet anda jika nota tersebut akan membelikan anda lebih sedikit makanan di pasar raya.

Tetapi beberapa aset meningkat lebih kurang seiring dengan inflasi dan beberapa tidak. Jelas mereka yang membantu melindungi kekuatan perbelanjaan sebenar pelaburan anda jauh lebih baik daripada yang tidak.

SeniorLiving.Org (digunakan dengan izin)

Saham dan Inflasi

Ingat bahawa memiliki saham bermaksud memiliki sebahagian daripada perniagaan atau perniagaan dan mendapat bahagian dari keuntungan mereka. Sekiranya keuntungan itu tidak bernilai kerana inflasi, itu jelas akan merugikan pulangan anda.

Tetapi dalam jangka masa panjang, kami menjangkakan ekonomi akan berkembang lebih cepat daripada kadar inflasi. Sekiranya syarikat yang anda miliki saham berkembang sekurang-kurangnya serta ekonomi secara keseluruhan, maka anda menjangkakan bahawa, sekali lagi dalam jangka panjang, dividen yang dibayar dan / atau nilai saham anda akan meningkat lebih tinggi daripada inflasi.

Oleh itu, jika anda mampu melihat cakrawala yang panjang (misalnya lebih dari 10 tahun) melabur dalam saham dapat menawarkan perlindungan kepada anda terhadap inflasi.

Ia tidak sempurna: tidak dijamin, dan tidak sesuai untuk anda sekiranya anda perlu mendapatkan wang ini dengan cepat untuk membayar bil anda, tetapi lebih baik daripada beberapa alternatif.

Mempelbagaikan Pelaburan Anda Boleh Membantu

Tidak ada peluru ajaib dalam melabur, tetapi melabur adalah pelbagai aset yang dapat membantu melindungi anda daripada risiko tunggal yang menghapuskan anda. Pastikan anda mempunyai beberapa aset dalam portfolio anda yang menawarkan perlindungan terhadap inflasi, sekiranya berlaku.

Bon dan Inflasi

Ingat bahawa bon pada dasarnya hanyalah pinjaman kepada syarikat atau kerajaan. Yang boleh anda harapkan adalah wang anda dikembalikan bersama dengan kadar faedah yang dipersetujui.

Bagi kebanyakan bon (dikenali sebagai bon konvensional), pembayaran faedah ditetapkan dalam bentuk tunai. Ini bermaksud bahawa inflasi yang lebih tinggi daripada yang dijangkakan boleh menjadi bencana bagi nilai sebenar bon ini. Anda mendapat kembali wang yang anda harapkan, tetapi ia akan dibeli lebih sedikit. Bon konvensional tidak memberikan perlindungan terhadap inflasi.

Sebaliknya, sebilangan bon mempunyai pembayaran faedah yang dihubungkan dengan indeks, biasanya indeks inflasi. Ini dipanggil bon berkait indeks. Dan, dengan asumsi mereka dikaitkan dengan indeks inflasi yang relevan, mereka memberikan perlindungan yang sangat baik terhadap inflasi: mungkin perlindungan terbaik terhadap inflasi yang dapat anda temukan. Mereka mungkin mempunyai pulangan yang diharapkan rendah, bagaimanapun, kerana aset berisiko rendah cenderung datang dengan pulangan rendah.

Harta dan Inflasi

Harta komersil berada di antara bon dan saham berkaitan dengan kesan inflasi.

Seperti saham, kami menjangkakan nilai harta komersial dan sewa yang dibayar akan mendapat keuntungan daripada pertumbuhan ekonomi. Tetapi perjanjian sewa sering diperbaiki dalam jangka pendek atau bahkan jangka sederhana yang mungkin bermaksud anda kehilangan sekiranya inflasi menghakis nilai sebenar pembayaran sewa tersebut.

Kadang kala perjanjian sewa merangkumi pengindeksan - sewa yang meningkat dengan inflasi - dalam hal ini harta sewa akan memberi anda perlindungan lebih daripada inflasi, dengan cara yang sama seperti bon yang berkaitan dengan indeks.

Pelancong Kekal (melalui Pelancong)

Logam Berharga dan Inflasi

Logam berharga adalah aset tahan lama yang tidak dapat diturunkan atau hilang dengan mudah. Dan kerana peranan mereka sebagai simpanan nilai - khususnya emas - mereka sering menjadi aset popular pada masa inflasi tinggi. Dan semakin banyak orang membeli logam berharga ketika inflasi tinggi, semakin tinggi harganya dan perlindungan yang lebih baik sebenarnya akan ditawarkan terhadap inflasi. (Itu hampir bisa menjadi ramalan yang memuaskan diri - jika cukup orang mempercayainya, itu akan benar.)

Walau bagaimanapun, logam berharga itu sendiri tidak menghasilkan kekayaan dengan cara perniagaan dilakukan (dan melabur dalam bon, saham atau harta komersil dapat memberi anda bahagian dari kekayaan yang dihasilkan). Juga, harga mereka sering berubah-ubah dan tidak memberikan perbandingan yang tepat untuk inflasi.

Logam berharga mungkin terlalu tidak dapat diramalkan sehingga bernilai memasukkan terlalu banyak wang. Namun, ia boleh berguna sebagai "portfolio insurans" yang melindungi anda daripada kemerosotan sepenuhnya dalam sistem kewangan yang menjadikan kebanyakan pelaburan lain hampir tidak bernilai.

Melindungi Terhadap Inflasi

Salah satu cara untuk melindungi pelaburan anda daripada inflasi adalah dengan memastikan anda memiliki jumlah aset yang layak dan mempunyai bukti inflasi "semula jadi" - seperti melabur di pasaran saham. Ini berfungsi secara purata dalam jangka panjang, tetapi tidak melindungi anda dari setiap kemungkinan kejutan pasaran.

Walau bagaimanapun, ini bukan perlindungan yang sempurna. Dan anda perlu menyedari kos peluang: dengan memilih untuk tidak melabur dalam aset yang mempunyai risiko inflasi yang besar, anda mungkin akan melepaskan beberapa pulangan pelaburan yang diharapkan. Kerana pengurangan risiko biasanya datang dengan pengurangan pulangan.

Sebagai alternatif, anda dapat melindungi portfolio anda secara eksplisit daripada inflasi dengan mengambil kontrak "swap" yang akan membayar anda wang jika inflasi tinggi (tetapi di mana anda membayar kembali wang jika rendah). Ini akan menghilangkan sebahagian atau semua risiko inflasi dari portfolio pelaburan anda.

Melindungi portolio anda secara eksplisit daripada inflasi mempunyai kelebihan bahawa anda kemudian boleh melabur dalam pelbagai jenis aset tanpa perlu risau bagaimana inflasi boleh merosakkan nilainya.

Tetapi sekali lagi, seperti polisi insurans, ini akan membebankan wang anda. Dan kerana pertukaran jenis ini masih bukan produk arus perdana, ia mungkin mahal kecuali anda ingin memastikan jumlah yang besar. Walau bagaimanapun, ini harus berubah apabila produk seperti ini menjadi lebih popular.

Kesimpulannya

Melabur selalu tidak pasti. Tidak ada yang dijamin. Tidak seorang pun dari kita dapat melindungi diri kita sepenuhnya daripada inflasi kita sendiri.

Selain itu jika anda ingin mendapat ganjaran pelaburan, anda harus bersedia untuk mengambil risiko.

Perkara terbaik yang boleh anda lakukan adalah diperingatkan terhadap kemungkinan risiko — dan memahaminya. Dengan cara itu anda dapat meletakkan portfolio anda sehingga sebahagian anda dilindungi dari inflasi yang tinggi. Yang penting adalah memahami risiko yang anda ambil dengan wang anda dan gembira kerana anda mendapat pulangan untuk memberi ganti rugi kepada anda. Memahami kesan inflasi ke atas aset pelaburan anda akan membantu anda mengawalnya.